Предпродажная подготовка компании

Рекомендуем вам перед покупкой проверить финансовые и налоговые риски приобретаемой компании. Для этого необходимо заказать процедуру дью-дилидженс для приобретаемой компании. Результаты дью-дилидженс влияют на цену продажи компании, так как исходя из них принимается окончательное решение о покупке.

Более двадцати лет опыта проведения финансовой и налоговой проверки дью-дилидженс для компаний разных отраслей (обрабатывающие предприятия, логистика, недвижимость и предприятия общественного питания) позволяют нам оказать продавцу качественную помощь в подготовке к сделке купли-продажи, проведя дью-дилидженс со стороны продавца.

Покупателю мы помогаем определить финансовые и налоговые риски в компании, которую он планирует купить.

Мы проводим как финансовую, так и налоговую проверку дью-дилидженс. Нашими партнерами являются успешные адвокатские бюро (Ellex Raidla Advokaadibüroo OÜ, Advokaadibüroo Cobalt OÜ и др.), по заказу которых мы провели специальный аудит, а также налогово-финансовый аудит дью-дилидженс для различных компаний.

Предпродажный аудит дью-дилидженс для продавца

Чтобы получить при продаже компании максимально возможную цену, полезно предварительно проверить структуру бизнеса и финансовую отчетность компании (дью-дилидженс продавца). Проверке подлежат финансовая отчетность, финансовые показатели и налоговый учет. В результате составляется отчет, на основании которого руководство компании может внести необходимые корректировки и/или исправления в структуру и/или бухгалтерский учет компании. Мы помогаем внести необходимые исправления и корректировки.

Если в ходе аудита выяснится, что максимальная цена продажи требует реорганизации компании, мы поможем и с этой процедурой.

Предпродажный аудит компании позволяет продавцу прогнозировать результаты будущей сделки, то есть лучше подготовиться к продаже и спланировать денежные потоки.

Предпродажные налоговые консультации

В Эстонской Республике продажа компаний происходит постоянно. Первым при продаже компании встает вопрос о том, что именно продается – имущество, акции, участие, предприятие или юридическое лицо и т. д.

А следовательно, стоит заказать предпродажную консультацию. Мы предоставляем налоговые консультации компаниям, выставленным на продажу, анализируем налоговую структуру потенциальной сделки и сообщаем о возможных рисках в налоговых последствиях сделки.

Практика Finantskonsultant включает ряд предпродажных налоговых консультаций различной структуры.

Реорганизация компании

Обычно потребность в реорганизации возникает у тех компаний, которые за долгие годы деятельности до момента своей продажи занимались самыми разными видами хозяйственной деятельности.

Многим компаниям нужно реорганизовать свою структуру, чтобы добиться большей синергии, экономии, достижения заданных финансовых показателей. Кроме того, может возникнуть необходимость отделить часть компании, чтобы дать начало новому бизнесу.

Изменения в структуре компании могут происходить за счет:

• разделения компании;
• объединения компаний;
• продажи подразделений;
• других организационных изменений

Мы помогаем разработать необходимую бизнес-структуру на основании финансовых целей компании. Мы поможем и если речь идет о согласованной реорганизации. На основании утвержденного изменения структуры мы выполняем все необходимые процедуры, от подготовки документации до регистрации реорганизации в Коммерческом регистре. Кроме того, мы поможем бухгалтеру отразить реорганизацию компании в финансовой отчетности.

Благодаря более чем двадцатилетнему опыту работы в финансовой сфере Finantskonsultant является грамотным консультантом по вопросам корпоративной реорганизации.

Разделение компании

Разделение требуется, когда компания планируется продать часть компании. Существуют разные способы и правила проведения этой процедуры. Мы помогаем клиенту на всех этапах процесса и выполняем все необходимые процедуры, от подготовки документации до регистрации реорганизации в Коммерческом регистре. Кроме того, мы поможем бухгалтеру отразить разделение компании в финансовой отчетности.

Пример: Когда компания занимается производством, она обычно имеет и собственную недвижимость, и необходимый для производства транспорт. В этом случае разумно разделить компанию на три, потому что три отдельные компании можно продать дороже, чем одну не разделенную.

Например, можно продать подразделения, занимающиеся производством и транспортом, оставив себе пассивный доход от недвижимости.

Основное различие состоит в том, что после отделения компания продолжает работать, а после разделения перестает существовать.

Перед продажей полезно разделить компанию еще и потому, что обычно потенциального покупателя интересует только один из ее видов деятельности. Если компания занимается несколькими видами деятельности, имеет смысл их отделить. Если вы заинтересованы, свяжитесь с нами!

Слияние компаний

Слияния – обычная практика в современной экономике. Если у собственника имеется несколько компаний со схожей деятельностью и/или коммерческими целями, имеет смысл рассмотреть возможность их слияния. Финансовые и налоговые риски, связанные со слиянием компаний, никогда не следует недооценивать, они требуют тщательного анализа.

Слияние может способствовать успешной реструктуризации компаний и привести к значительному снижению расходов на управление и заработную плату. Кроме того, оно дает дополнительные возможности для увеличения доли рынка и инвестирования. А следовательно, слияние – процедура необходимая, особенно для развивающихся компаний.

Процедура слияния требует времени (минимум 3 месяца) и сложна, но ее конечный результат способствует эффективности будущих финансовых решений.

Подготовка продавцом материалов для покупателя (информационный меморандум)

Продажа компании – это процедура, в ходе которой собственник продает свою долю потенциальному инвестору. Если продавец не хочет сразу раскрывать название своей компании, его презентационные материалы называются «информационный меморандум».

Информационный меморандум компании должен показывать компанию потенциальному покупателю в лучшем свете, давая реалистичное представление о том, что именно продается.

Объем и сложность меморандума зависят от размеров компании и суммы, за которую планируется ее продать. Опыт показал, что высокая цена продажи требует точного и обязательно позитивного меморандума, но без переоценивания.

Меморандум должен привлечь внимание потенциального покупателя к достоинствам сделки и в то же время указать на возможные недостатки.

Предпродажный аудит компании, или дью-дилидженс для покупателя/инвестора

Чтобы компания не оказалась для покупателя пресловутым «котом в мешке», требуется провести ее предпродажный анализ, обозначаемый международным термином дью-дилидженс (англ. due diligence или DD). В результате предпродажного анализа покупатель может получить исчерпывающие сведения о деятельности компании и проверить достоверность информации, предоставленной продавцом.

Предпродажный дью-дилидженс – это процедура, в рамках которой проводится независимая финансовая, налоговая и юридическая проверка деятельности для обеспечения объективного представления о компании и выявления потенциальных рисков в бизнесе. Выявленные в результате процедуры риски влияют на цену фьючерсной сделки и дают покупателю ориентиры для принятия окончательного решения о покупке компании.

Дью-дилидженс состоит из трех частей и является предметом письменного отчета:

• финансовый аудит (FDD);
• налоговый аудит (TDD);
• юридический аудит (LDD).

Компания Finantskonsultant самостоятельно проводит два из трех видов аудита, а именно финансовый (FDD) и налоговый (TDD). Третий – юридический аудит (LDD) – проводят наши партнеры.

Финансовый дью-дилидженс (FDD)

Предметом проверки финансового аудита (FDD) являются финансовые риски компании. FDD отвечает на вопрос о том, соответствует ли представленная продавцом финансовая отчетность действительному положению дел в компании и первичным документам.

Налоговый дью-дилидженс (TDD)

Налоговый аудит (TDD) изучает исторические налоговые риски компании путем анализа договоров и налоговых деклараций за предыдущий период и выявляет операции, которые не были задекларированы. Это может привести к возникновению налоговых рисков, если такие операции не связаны с коммерческой деятельностью фирмы, совершены со связанными сторонами, представляют собой не задекларированные выплаты зарплаты, спецльготы и т. п.

Установление сумм и операций, связанных с налоговым риском, дает покупателю основания для корректировки продажной цены и/или требования дополнительных гарантий.

Практика Finantskonsultant включает в себя предпродажный финансовый и налоговый аудит производственных компаний, юридический аудит металлообрабатывающей компании и т. д.

Свяжитесь с нами